ПЕТ ФИНТЕХ ИНОВАЦИИ ОТ 2021 - втора част

04 ФЕВРУАРИ 2022

Q.ai: да хакнем Уолстрийт

В основата на самата финтех индустрия е залегнала демократичността – все пак точно благодарение на нея във финансите – територия, традиционно доминирана от старите мастодонти банките и фондовете навлязоха малки компании, създадени и ръководени от ведри младежи, чието основно предимство са технологиите и иновациите. Затова и не е чудно, че тази тенденция – за отваряне на доскоро недостъпни пазари за нови партньори и клиенти продължава, този път в областта на инвестициите. Q.ai е компания на Forbes, разработила уникална по вида си инвестиционна платформа, базирана на изкуствен интелект, която предлага стратегии и инстументи за инвестиране, достъпни до скоро само за големи инвеститори (според служители на самата компания – разработката им е „джобен хедж фонд, задвижван от изкуствен интелект).

Основателят и настоящ изпълнителен директор Стивън Матай-Дейвис е с впечатляваща биография – финансов анализатор (CFA Charter), сътрудник на Forbes и CNBC, специалист по анализ на данни във финтех сектора, експерт по стратегии за управление на инвестиционно портфолио, чест гост на икономическите телевизионни предавания. При представянето на апликацията той споделя, че собствените проучвания на Q.ai са показали, че най-съществения проблем на малките индивидуални инвеститори не е достъпът до пазара, а управлението на инвестиционното портфолио. Това е донякъде логично – 75% от взаимните фондове, оценени на 21 трилиона долара, се контролират от три компании, а 90% борсово търгуваните фондове (оценяват се на 5 милиарда долара) са под кортрола на други пет фирми. На практика това означава, че малките индивидуални инвеститори просто нямат достъп до най-добрите стратегии за инвестиране, а и до част от търгуваните активи. Наличието на автоматизирани решения за търговия – т.нар. роботи – не помагат за решаването на този проблем – все пак инвеститорът сам трябва да реши в какво да вложи парите си и как да управлява самия портфейл.

Именно в тази индустрия за над 25 милиарда долара се прицелва Q.ai, като я прави достъпна за хората, инвестиращи малки суми. С управлението на риска се занимава самообучаващ се изкуствен интелект, чиято цел е да увеличи максимално възвръщаемостта на инвеститорите, включително в ситуации на пазарна нестабилност (същия тип изкуствен интелект, впрочем, се ползва и в автономните автомобили). В анализираните данни са включени неща като пазарните тенденции, социалните настроения, новините и дори трендовете при търсене в гугъл, а за да се поддържа търсената доходност на седмична база се прави преглед и прекструктуриране на портфейла. Самите инвестиционни портфейли са силно диверсифицирани, като могат да включват акции, облигации, валути, петрол и злато, но и криптовалути и NFT (т.нар. незаменими токени).

Ползването на Q.ai апликацията е доста лесно – след инсталиране (в момента – само в AppleStore, но се очаква скоро и за Android) се създава акаунт, който се свързва с банкова сметка, от която се прехвърля сумата, определена за инвестиране и се определят личните инвестиционни цели. Самото инвестиране става като се избират т.нар. инвестиционни сетове – различни комбинации от акции и борсово търгувани фондове, като апликацията препоръчва различни в зависимост от личните финансови цели и риск апетит, а при поява на нови, по-подходящи, портфейлът се пренастройва автоматично. През цялото време изкуственият интелект се грижи за доходността, диверсификацията и защитата от пазарни сривове. Прехвърлянето на инвестицията (или на част от нея) в брой може да стане по всяко време, без изисквания за минимални и максимални суми или някакви такси.

И понеже на фокус е инвестиционното портфолио, логичен въпрос е какво представляват инвестиционните сетове? Те са нещо като тема или идея, в областта на която, човек иска да инвестира. Еквивалент в реалността е запитване в библиотеката, формулирано като Имате ли нещо за четене за зелена енергия?, например, след което човек получава книги, вестници, научни публикации, дисертации, статии и т.н. Ивестиционните сетове са точно такива тематични набори от активи, в които могат да се вложат пари. Стандартно в Q.ai се предлагат три вида сетове – Signature, Limited Edition и Select. Signature като вид са инвестиции с високи такси, които обаче, изкуственият интелект управлява ефикасно и темите им варират от Глобални тенденции през Възникващи технологии до Индекси. При тези сетове се предлага и специфична защита на инвестицията – ако прогнозата на самообучаващите се алгоритми е за негативно развитие на пазара, тогава част от инвестираната сума се прехвърля към хедж фондове или в брой към банковата сметка. Limited Edition сетовете са набор от активи с кратък срок на съществуване и са в области като Енергийна криза, например или Инфраструктурни разходи, а Select са безсрочни и предлагат максимална възможност за диверсифициране на портфейла. Независимо от вида на сета или комбинацията от сетове, основното предимство на Q.ai е, че вече е възможно индивидуални инвеститори да инвестират наистина умно и доходоносно, без да се налага да посветят цялото си време на проучвания и анализи, за да управляват риска. В допълнение апликацията поддържа и образователен панел с изключително подробни материали на теми като Лични финанси, Пазарни тенденции, Инвестиции и инвестиране, Анализи и т.н.

Q.ai е платено приложение, но за разлика от повечето апликации за инвестиране, които ползват модел за такси за управление или процент от инвестираното, тук се плаща абонамент – ежемесечна сума, която не се променя, какъвто и да е обема на инвестицията и търговията. Абонаментът в момента е на стойност 10 $, като за да започне търговията, е необходима и еднократна инвестиция от 100 $ при фиксиран лихвен процент. Обратната връзка от потребителите засега е доста позитивна – рейтингът в AppleStore e 4,3 / 5, като негативните коментари са свързани предимно със загуба на пари при сривове на пазара (нещо, характерно за инвестирането по принцип) и за проблемна комуникация при нужда от съдействие и човешка намеса.

Q.ai: да хакнем Уолстрийт

В основата на самата финтех индустрия е залегнала демократичността – все пак точно благодарение на нея във финансите – територия, традиционно доминирана от старите мастодонти банките и фондовете навлязоха малки компании, създадени и ръководени от ведри младежи, чието основно предимство са технологиите и иновациите. Затова и не е чудно, че тази тенденция – за отваряне на доскоро недостъпни пазари за нови партньори и клиенти продължава, този път в областта на инвестициите. Q.ai е компания на Forbes, разработила уникална по вида си инвестиционна платформа, базирана на изкуствен интелект, която предлага стратегии и инстументи за инвестиране, достъпни до скоро само за големи инвеститори (според служители на самата компания – разработката им е „джобен хедж фонд, задвижван от изкуствен интелект).

Основателят и настоящ изпълнителен директор Стивън Матай-Дейвис е с впечатляваща биография – финансов анализатор (CFA Charter), сътрудник на Forbes и CNBC, специалист по анализ на данни във финтех сектора, експерт по стратегии за управление на инвестиционно портфолио, чест гост на икономическите телевизионни предавания. При представянето на апликацията той споделя, че собствените проучвания на Q.ai са показали, че най-съществения проблем на малките индивидуални инвеститори не е достъпът до пазара, а управлението на инвестиционното портфолио. Това е донякъде логично – 75% от взаимните фондове, оценени на 21 трилиона долара, се контролират от три компании, а 90% борсово търгуваните фондове (оценяват се на 5 милиарда долара) са под кортрола на други пет фирми. На практика това означава, че малките индивидуални инвеститори просто нямат достъп до най-добрите стратегии за инвестиране, а и до част от търгуваните активи. Наличието на автоматизирани решения за търговия – т.нар. роботи – не помагат за решаването на този проблем – все пак инвеститорът сам трябва да реши в какво да вложи парите си и как да управлява самия портфейл.

Именно в тази индустрия за над 25 милиарда долара се прицелва Q.ai, като я прави достъпна за хората, инвестиращи малки суми. С управлението на риска се занимава самообучаващ се изкуствен интелект, чиято цел е да увеличи максимално възвръщаемостта на инвеститорите, включително в ситуации на пазарна нестабилност (същия тип изкуствен интелект, впрочем, се ползва и в автономните автомобили). В анализираните данни са включени неща като пазарните тенденции, социалните настроения, новините и дори трендовете при търсене в гугъл, а за да се поддържа търсената доходност на седмична база се прави преглед и прекструктуриране на портфейла. Самите инвестиционни портфейли са силно диверсифицирани, като могат да включват акции, облигации, валути, петрол и злато, но и криптовалути и NFT (т.нар. незаменими токени).

Ползването на Q.ai апликацията е доста лесно – след инсталиране (в момента – само в AppleStore, но се очаква скоро и за Android) се създава акаунт, който се свързва с банкова сметка, от която се прехвърля сумата, определена за инвестиране и се определят личните инвестиционни цели. Самото инвестиране става като се избират т.нар. инвестиционни сетове – различни комбинации от акции и борсово търгувани фондове, като апликацията препоръчва различни в зависимост от личните финансови цели и риск апетит, а при поява на нови, по-подходящи, портфейлът се пренастройва автоматично. През цялото време изкуственият интелект се грижи за доходността, диверсификацията и защитата от пазарни сривове. Прехвърлянето на инвестицията (или на част от нея) в брой може да стане по всяко време, без изисквания за минимални и максимални суми или някакви такси.

И понеже на фокус е инвестиционното портфолио, логичен въпрос е какво представляват инвестиционните сетове? Те са нещо като тема или идея, в областта на която, човек иска да инвестира. Еквивалент в реалността е запитване в библиотеката, формулирано като Имате ли нещо за четене за зелена енергия?, например, след което човек получава книги, вестници, научни публикации, дисертации, статии и т.н. Ивестиционните сетове са точно такива тематични набори от активи, в които могат да се вложат пари. Стандартно в Q.ai се предлагат три вида сетове – Signature, Limited Edition и Select. Signature като вид са инвестиции с високи такси, които обаче, изкуственият интелект управлява ефикасно и темите им варират от Глобални тенденции през Възникващи технологии до Индекси. При тези сетове се предлага и специфична защита на инвестицията – ако прогнозата на самообучаващите се алгоритми е за негативно развитие на пазара, тогава част от инвестираната сума се прехвърля към хедж фондове или в брой към банковата сметка. Limited Edition сетовете са набор от активи с кратък срок на съществуване и са в области като Енергийна криза, например или Инфраструктурни разходи, а Select са безсрочни и предлагат максимална възможност за диверсифициране на портфейла. Независимо от вида на сета или комбинацията от сетове, основното предимство на Q.ai е, че вече е възможно индивидуални инвеститори да инвестират наистина умно и доходоносно, без да се налага да посветят цялото си време на проучвания и анализи, за да управляват риска. В допълнение апликацията поддържа и образователен панел с изключително подробни материали на теми като Лични финанси, Пазарни тенденции, Инвестиции и инвестиране, Анализи и т.н.

Q.ai е платено приложение, но за разлика от повечето апликации за инвестиране, които ползват модел за такси за управление или процент от инвестираното, тук се плаща абонамент – ежемесечна сума, която не се променя, какъвто и да е обема на инвестицията и търговията. Абонаментът в момента е на стойност 10 $, като за да започне търговията, е необходима и еднократна инвестиция от 100 $ при фиксиран лихвен процент. Обратната връзка от потребителите засега е доста позитивна – рейтингът в AppleStore e 4,3 / 5, като негативните коментари са свързани предимно със загуба на пари при сривове на пазара (нещо, характерно за инвестирането по принцип) и за проблемна комуникация при нужда от съдействие и човешка намеса.

Even: да изравним възможностите

Талантът по света е разпределен равномерно, твърдят създателите на Even, но възможностите не са - затова трябва да направим нещо по въпроса. И първото, което правят определено не е финтех стартъп с хитро име, а по-задълбочено проучване на това защо не всички – въпреки таланта си – имат достъп до възможност за развитие. Оказва се, че през последните 30 години доходите растат по-бавно в сравнение с цените, като междувремено се появява таргетираната реклама (т.е. свръхпрецизно насочена към конкретни целеви групи, на която трудно се устоява) и почти неограничени възможности за финансиране със заеми. Резултатът – поколения от хора, които успяват да свържат двата края на ежедневно ниво, купувайки желаните вещи,  но с доста дългове и никаква перспектива за измъкване от цикъла заплата – заем - заплата. Много домакинства живеят до такава степен на ръба на финансовите си възможности, че два месеца намалени доходи по време на корона затварянията ги тласкат към бързите и скъпи заеми (само тях могат да си позволят – текущата им кредитоспособност не достига за банков кредит) за покриване на основни нужди като сметки за ток или наеми, което пък от своя страна води до години изплащане и нови, и нови заеми. За развитие – от прилично образование за децата през качествено здравеопазване до собствен дом – и дума не може да става. В стандартния случай това е ситуацията на много хора, които не притежават специфична (търсена и добре платена) квалификация и чието образование няма връзка с икономиката. Тези хора не просто срещат сериозни затруднения с управлението на наличните пари, но им е невъзможно да спестяват, нямат финансови буфери за непредвидени сигуации, често работят неквалифицирана работа почасово или на норма и са склонни да сменят текущия си работодател, само за да получат малко повишение на заплатата.

И вместо да се тюхкат защо пък всичките тези хора не се образоваха овреме, да се опитват да им вменяват вина за изборите или да им предлагат още заеми, младежите от Even решават друго – да се опитат да намерят инструменти, с които да подобрят текущата им ситуация: да им е по-лесно да разпределят наличните пари между задълженията си, да знаят какво са изработили и на колко пари могат да разчитат в края на месеца, да спестяват без големи усилия и най-вече – да направят крачката от финансова уязвимост към финансова стабилност, която пък вече е възможност за развитие и преследване на собствените мечти. Така се появява приложението Even, което през миналата година спечели наградата FinTech Breaktrough за иновативен финтех услуга в областта на личните финанси.

Отново, разбира се, става въпрос за апликация за смартфон и платформа, която – за разлика от стандартните приложения за управление на личните финанси – предлага различни неща. Най-същественото от тях е възможността за аванс от заплатата при поискване. Идеята е проста – моментите, в които хората вземат неизгодни заеми е след като са свършили парите от предишната заплата и преди да получат следващата. Именно в такива моменти на нужда вместо да търсят нови кредитори, хората могат просто да вземат аванс от изработеното до момента от тях, като авансът се заявява през апликацията и се избира как да се получи – в брой или по банкова сметка. Във всеки един момент всеки работник може да провери в апликацията какво е заработил до момента и точно колко ще получи на датата на заплатата. Това се оказва доста полезно за всички, на които се плаща за обем свършена работа – от разносвачите на брошури през дезинфекторите до продавачите, които във всеки момент знаят на какви суми могат да разчитат в близко бъдеще (тази функционалност се ползва активно от 80% от потребителите на Even). Стъпка към финансовата стабилност е наличието на спестявания, но точно тя се оказва трудна за много хора – просто в края на месеца не остават никакви пари. Even имат решение – спестяват се не суми, а пропорционална част от доходите, при това без тези пари да минават наистина през ръцете на конкретния човек. В апликацията просто се настройва каква част от всеки входящ превод ще отиде за спестявания – 5%, например – и те се превеждат автоматично в спестовната сметка, още преди собственикът им да ги е видял. Според данни на компанията към момента ползващите апликацията са натрупали над 200 млн. долара спестявания (това са хора, които обичайно живеят на кредит, не събират пари за черни дни). Модулът за проследяване на харченето и бюджетиране пък осигурява поглед върху голямата картина – къде отиват парите, какво още има да се плаща до края на месеца и какви лимити човек сам си е поставил на различните видове разходи.

Всичко това, разбира се, няма как да работи без участието на работодателите – голяма част от информацията и възможностите са свързани именно с тях. Тяхната полза е, че по-лесно наемат хора (според собствено проучване на Even, 74% от работниците биха предпочели работодател, който им осигурява тези възможности – текуща информация за изработеното, аванси, финансово планиране, автоматично спестяване и т.н.), задържат наличния персонал и предотвратяват напусканията (според същите данни текучеството в компаниите, в които се ползва Even намалява с 41%) и увеличават лоялността на работниците към фирмата (76% от запитаните отговарят, че благодарение на възможностите на Even те се чувстват по-щастливи с настоящия си работодател). Ползите, явно, си струват, защото освен информация и ангажимент, свързан с авансите, работодателите плащат и за ползването на самата платформа – Even е напълно безплатен за работниците, но платен от работодателите, като до момента го ползват компании като Wallmart, Humana, PayPal, noodles и доста други. За момента платформата работи само в САЩ, но успешните продукти със социална кауза в основа си рядко остават локално явление.